消息面，Canalys的數(shù)據(jù)顯示，華為手機(jī)1Q24中國大陸出貨量達(dá)到1170萬臺(tái)，市場份額達(dá)到17%，時(shí)隔13個(gè)季度，份額重回中國大陸智能手機(jī)市場第一。今日早盤A股半導(dǎo)體產(chǎn)業(yè)鏈紛紛走強(qiáng)，上游芯片、下游消費(fèi)電子等個(gè)股紛紛拉升。立訊精密、東山精密、恒玄科技、晶晨股份等均拉漲超5%。芯片ETF（159995）、消費(fèi)電子ETF（159732）高開高走，盤中均漲超2%。

資料顯示，芯片ETF（159995）跟蹤國證芯片指數(shù)，30只成分股集合A股芯片產(chǎn)業(yè)中材料、設(shè)備、設(shè)計(jì)、制造、封裝和測試等龍頭企業(yè)，其中包括中芯國際、通富微電、長電科技、北方華創(chuàng)等。消費(fèi)電子ETF(159732)跟蹤國證消費(fèi)電子指數(shù)，主要投資于業(yè)務(wù)涉及消費(fèi)電子產(chǎn)業(yè)的50家A股上市公司，行業(yè)主要分布于電子制造、半導(dǎo)體、光學(xué)光電子等市場關(guān)注度較高的主流板塊。從產(chǎn)業(yè)鏈環(huán)節(jié)來看，芯片的下游需求中消費(fèi)電子的占比是最高的，超過60%。

天風(fēng)證券表示，部分半導(dǎo)體公司一季度淡季不淡，營收環(huán)比略有成長，同比來看顯著提升，受到本土需求復(fù)蘇拉動(dòng)以及公司新產(chǎn)品迭代，部分公司率先走出困境。預(yù)計(jì)行業(yè)庫存將在1H24回到正常水位，需求端看AI對硬件的拉動(dòng)，半導(dǎo)體行業(yè)有望進(jìn)入新的成長周期，考慮到一季度的淡季效應(yīng)和下半年AI產(chǎn)品的陸續(xù)發(fā)布，看好全年四個(gè)季度板塊持續(xù)環(huán)比復(fù)蘇。